التحليل الفني للأسهم

التحليل الفني هو دراسة نشاط السوق ، في المقام الأول السعر والحجم ، لتحديد الأنماط واتخاذ قرارات التداول. في هذه الوحدة ، سوف نستكشف أساسيات التحليل الفني والأدوات والمؤشرات المختلفة المستخدمة لتحليل تحركات أسعار الأسهم والأسهم.

مقدمة في التحليل الفني

التحليل الفني هو طريقة شائعة تستخدم في تداول الأسهم والعملات الأجنبية لمساعدة المتداولين على اتخاذ قرارات مستنيرة بشأن شراء وبيع الأصول. تعتمد هذه الطريقة على دراسة بيانات السعر والحجم لتحديد الأنماط والاتجاهات في سلوك السوق. من خلال تحليل بيانات السوق التاريخية ، يحاول المحللون الفنيون التنبؤ بحركات السوق المستقبلية واتخاذ قرارات تداول أكثر استنارة.

يعتمد التحليل الفني على فكرة أن اتجاهات السوق وأنماطه وسلوكياته تتكرر بمرور الوقت. من خلال تحديد هذه الأنماط والاتجاهات ، يمكن للمتداولين اكتساب نظرة ثاقبة للاتجاه المستقبلي للسوق والاستفادة من فرص الربح المحتملة. يستخدم المحللون الفنيون مجموعة متنوعة من الأدوات والتقنيات لدراسة بيانات السوق ، بما في ذلك الرسوم البيانية والرسوم البيانية والمؤشرات الفنية مثل المتوسطات المتحركة ومؤشر القوة النسبية ومؤشرات التذبذب العشوائي.

في حين أن التحليل الفني غالبا ما يستخدم جنبا إلى جنب مع أنواع أخرى من التحليل ، مثل التحليل الأساسي ، بل هو نهج مستقل التي يمكن استخدامها لإبلاغ قرارات التداول. التحليل الفني مفيد بشكل خاص للمتداولين على المدى القصير الذين يتطلعون إلى الاستفادة من تحركات الأسعار على المدى القصير ، ولكن يمكن استخدامه أيضا من قبل المستثمرين على المدى الطويل للمساعدة في تحديد نقاط الدخول والخروج لشراء وبيع الأصول.

على الرغم من شعبيته ، فإن التحليل الفني لا يخلو من انتقاداته. يجادل البعض بأن التحليل الفني ذاتي للغاية وأن الأنماط والاتجاهات غالبا ما تكون نبوءات تحقق ذاتها وليست مؤشرات موثوقة لسلوك السوق. يجادل آخرون بأن التحليل الفني مفيد فقط في ظروف سوق معينة وأنه لا يمكنه التنبؤ بدقة بالتغيرات المفاجئة أو الأحداث غير المتوقعة التي يمكن أن تؤثر على سلوك السوق.

عموما ، التحليل الفني هو أداة هامة للتجار في الأسهم وتداول العملات الأجنبية. من خلال دراسة بيانات السعر والحجم وتحديد الأنماط والاتجاهات ، يمكن للمتداولين اتخاذ قرارات أكثر استنارة بشأن شراء وبيع الأصول ، مما قد يزيد من فرص نجاحهم في السوق.

أنواع الرسم البياني وأنماط في الأوراق المالية

تعد الرسوم البيانية أداة مهمة في التحليل الفني ، لأنها تسمح للمتداولين بتحليل بيانات السعر والحجم بصريا لتحديد الأنماط والاتجاهات في سلوك السوق. هناك عدة أنواع مختلفة من الرسوم البيانية التي تستخدم عادة في تداول الأسهم والأسهم ، ولكل منها نقاط القوة والضعف الخاصة بها. فيما يلي بعض أنواع وأنماط المخططات الأكثر شيوعا المستخدمة في التحليل الفني:

المخططات الخطية: المخططات الخطية هي أبسط أنواع المخططات ، وهي ترسم سعر إغلاق أحد الأصول خلال فترة زمنية محددة. تعد المخططات الخطية مفيدة لإظهار الاتجاهات طويلة الأجل ويمكن أن تساعد المتداولين على تحديد مستويات الدعم والمقاومة الرئيسية.

الرسوم البيانية الشريطية: تعرض الرسوم البيانية الشريطية الأسعار الافتتاحية والإغلاقية والعالية والمنخفضة للأصل خلال فترة زمنية محددة. يمثل كل شريط فترة زمنية واحدة ، ويمكن للمتداولين استخدامها لتحديد الاتجاهات والأنماط والمستويات الرئيسية للدعم والمقاومة.

مخططات الشموع اليابانية: تشبه مخططات الشموع اليابانية المخططات الشريطية ، ولكنها توفر المزيد من المعلومات المرئية حول سلوك السوق. تمثل كل شمعدان أسعار الافتتاح والإغلاق والعالية والمنخفضة للأصل خلال فترة زمنية محددة ، ويمكن للمتداولين استخدامها لتحديد أنماط مثل دوجي ، هامر ، وشهاب الرماية.

المتوسطات المتحركة: المتوسطات المتحركة هي نوع من المؤشرات الفنية التي تسهل بيانات الأسعار عن طريق حساب متوسط السعر خلال فترة زمنية محددة. يستخدم التجار المتوسطات المتحركة لتحديد الاتجاهات ونقاط الدخول والخروج المحتملة لشراء وبيع الأصول.

مستويات الدعم والمقاومة: مستويات الدعم والمقاومة هي نقاط السعر الرئيسية حيث وجد الأصل تاريخيا الدعم أو واجه المقاومة. يستخدم التجار هذه المستويات لتحديد نقاط الدخول والخروج المحتملة لشراء وبيع الأصول.

نمط الرأس والكتفين: نمط الرأس والكتفين هو نمط هبوطي يحدث عندما يشكل سعر الأصل ثلاث قمم ، حيث تكون القمة الوسطى (الرأس) أعلى من الاثنين الآخرين (الكتفين). يستخدم المتداولون هذا النمط لتحديد انعكاسات الأسعار المحتملة.

نمط الكأس والمقبض: نمط الكأس والمقبض هو نمط صعودي يحدث عندما يشكل سعر الأصل شكل ” كوب “متبوعا بشكل” مقبض”. يستخدم المتداولون هذا النمط لتحديد إشارات الشراء المحتملة.

على سبيل المثال ، قد يستخدم المتداول مخطط الشموع لتحليل سلوك سعر سهم معين خلال فترة زمنية محددة. من خلال البحث عن أنماط مثل دوجي ، هامر ، و شهاب ، يمكن للتاجر الحصول على نظرة ثاقبة انعكاسات الأسعار المحتملة أو أنماط استمرار. قد يستخدم المتداول أيضا المتوسطات المتحركة لتحديد المستويات الرئيسية للدعم والمقاومة ، أو استخدام نمط الرأس والكتفين لتحديد انعكاسات الأسعار المحتملة. من خلال الجمع بين هذه الأدوات والتقنيات ، يمكن للتاجر اتخاذ قرارات أكثر استنارة حول شراء وبيع الأصول في سوق الأسهم والأسهم.

المؤشرات الفنية ومؤشرات التذبذب

المؤشرات الفنية ومؤشرات التذبذب هي أدوات شائعة الاستخدام في التحليل الفني ، مما يساعد المتداولين على تحديد نقاط الدخول والخروج المحتملة لشراء وبيع الأصول في سوق الأسهم والأسهم. فيما يلي بعض المؤشرات الفنية ومؤشرات التذبذب الأكثر شيوعا المستخدمة في تداول الأسهم والأسهم ، إلى جانب أمثلة على كيفية استخدامها:

مؤشر القوة النسبية (رسي): مؤشر القوة النسبية هو مذبذب الزخم الذي يقيس قوة حركة سعر الأصل. يستخدم المتداولون مؤشر القوة النسبية لتحديد ظروف ذروة الشراء وذروة البيع المحتملة في السوق. إذا ارتفع مؤشر القوة النسبية فوق 70 ، يمكن اعتبار الأصل ذروة الشراء ، وإذا انخفض إلى أقل من 30 ، فيمكن اعتباره ذروة البيع.

المتوسط المتحرك لتقارب التقارب (ماسد): مؤشر الماكد هو مؤشر زخم يتبع الاتجاه يساعد المتداولين على تحديد انعكاسات الاتجاه المحتملة. يتم حساب مؤشر الماكد بطرح متوسط متحرك طويل الأجل (عادة 26 فترة) من متوسط متحرك قصير الأجل (عادة 12 فترة). يبحث المتداولون عن إشارات عندما يعبر خط الماكد أعلى أو أسفل خط الإشارة.

البولنجر باند: البولنجر باند هي نطاقات التقلب التي يتم رسمها اثنين من الانحرافات المعيارية بعيدا عن المتوسط المتحرك. التجار استخدام البولنجر باند لتحديد هروب المحتملة وانعكاسات الاتجاه. عندما يلمس سعر الأصل أو يعبر شريط بولينجر العلوي أو السفلي ، فقد يكون ذلك إشارة للشراء أو البيع.

مؤشر ستوكاستيك: مؤشر ستوكاستيك هو مؤشر الزخم الذي يقيس قوة حركة سعر الأصل. يستخدم المتداولون مؤشر ستوكاستيك لتحديد ظروف ذروة الشراء وذروة البيع المحتملة في السوق. إذا ارتفع المذبذب فوق 80 ، يمكن اعتبار الأصل ذروة الشراء ، وإذا انخفض إلى أقل من 20 ، فيمكن اعتباره ذروة البيع.

تصحيحات فيبوناتشي: تصحيحات فيبوناتشي هي أداة تحليل فني تستخدم خطوطا أفقية للإشارة إلى مناطق الدعم أو المقاومة المحتملة عند مستويات فيبوناتشي الرئيسية. يتم حساب هذه المستويات من خلال أخذ النقاط العالية والمنخفضة لحركة سعر الأصل وتطبيق نسب فيبوناتشي (عادة 38.2٪ و 50 ٪ و 61.8٪) لتحديد مستويات التصحيح المحتملة.

على سبيل المثال ، قد يستخدم المتداول مؤشر القوة النسبية ومؤشر الماكد لتحليل سلوك سعر سهم معين. إذا ارتفع مؤشر القوة النسبية فوق 70 وعبر خط الماكد أسفل خط الإشارة ، فقد تكون هذه إشارة محتملة لبيع السهم. بدلا من ذلك ، إذا انخفض مؤشر القوة النسبية أقل من 30 وخط الماكد يعبر فوق خط الإشارة ، وهذا يمكن أن يكون إشارة محتملة لشراء الأسهم. باستخدام المؤشرات الفنية ومؤشرات التذبذب جنبا إلى جنب مع أدوات أخرى مثل الرسوم البيانية والأنماط ، يمكن للتجار الحصول على فهم أكثر شمولا لسلوك السوق واتخاذ قرارات أكثر استنارة حول شراء وبيع الأصول في سوق الأسهم والأسهم.

خطوط الاتجاه ومستويات الدعم / المقاومة

تعد خطوط الاتجاه ومستويات الدعم / المقاومة أدوات مهمة تستخدم في التحليل الفني لتحديد تحركات الأسعار المحتملة في سوق الأسهم والأسهم. فيما يلي نظرة عامة موجزة عن كيفية عمل خطوط الاتجاه ومستويات الدعم / المقاومة ، إلى جانب أمثلة على كيفية استخدامها:

خطوط الاتجاه: خطوط الاتجاه هي خطوط مرسومة على مخطط سعر السهم أو السهم الذي يربط بين نقطتين أو أكثر من نقاط السعر. يتم استخدامها لتحديد اتجاه وقوة الاتجاه في السوق. خط الاتجاه التصاعدي يربط اثنين أو أكثر من أدنى مستوياته ويشير إلى أن السعر يتجه أعلى ، في حين أن خط الاتجاه الهبوطي يربط اثنين أو أكثر من أعلى مستوياته ويشير إلى أن السعر يتجه أقل. قد يشير خط الاتجاه المكسور إلى حدوث تغيير في اتجاه الاتجاه.

على سبيل المثال ، لنفترض أن المتداول يلاحظ خط اتجاه صعودي على مخطط الأسهم ، يربط بين قيعان أو أكثر على مدى عدة أشهر. يشير هذا إلى أن السهم في اتجاه صعودي وقد يفكر المتداول في شراء السهم. ومع ذلك ، إذا انخفض سعر السهم إلى ما دون خط الاتجاه ، فقد يشير ذلك إلى أن الاتجاه الصعودي قد انتهى ، وقد يفكر المتداول في بيع السهم.

مستويات الدعم والمقاومة: مستويات الدعم والمقاومة هي مناطق على الرسم البياني للسهم أو سعر السهم حيث واجه السعر تاريخيا صعوبة في الاختراق. مستويات الدعم هي المناطق التي ارتد فيها السعر في السابق مرة أخرى بعد السقوط ، في حين أن مستويات المقاومة هي المناطق التي لم يتمكن فيها السعر في السابق من الاختراق والاستمرار في الارتفاع. يستخدم المتداولون هذه المستويات لتحديد نقاط الدخول والخروج المحتملة لشراء وبيع الأسهم والأسهم.